Stella Lee Investment Writer miksi Birkins ja sijoittaminen ovat samankaltaisia

Kuulet tämän lauseen koko ajan. ”Ostaminen sijoituksena”.

Sitä vastoin kuin tämä heitetään ympäri, kun kyse on merkkituotteiden, etenkin huippuluokan laukkujen, ostosta, valtaosa ei kykene sijoittautumaan sijoitusomaisuudeksi huolimatta heidän mopeasta hinnastaan.

Tämä johtuu siitä, että ylellinen muoti teollisuutena perustuu emotionaaliseen vetovoimaan, kun taas investointien on tarkoitus tapahtua järkevällä ja kurinalaisella lähestymistavalla.

Osta korkealla, myy korkeammalle: Sijoittajakirjailija Stella Lee aiheesta Why Birkins ja sijoittaminen ovat samankaltaisia ​​kuin erilaisia

Ne, jotka tekevät leikkausta sijoitusomaisuutena, ovat melko usein arvokkaita vuotuisia arvostusarvoja, asettaen itsensä laajalti seurattujen indeksien joukkoon, mukaan lukien S&P 500, joka nousi keskimäärin 14% vuodessa viimeisen vuosikymmenen aikana kesäkuun loppuun saakka. 2019, Bloombergin mukaan.

Näiden himoittujen ylellisyystuotteiden kaupasta on tullut iso liike. Siellä on Rare Handbag -indeksi, joka seuraa suosittujen suunnittelijapussien hintakehitystä huutokauppojen ja yksityisen myynnin analyysin avulla. Blogi-tilastojen mukaan indeksi nousi absoluuttisesti laskettuna 170% vuosina 2004-2018, mutta öljyn kaltaisten pääomavarojen tuotot nousivat vain 33%.

Due Diligence: Vinkkejä Birkinsiin (ja / tai vyöhön) tehtävien sijoitusten maksimoimiseksi

1. Klassinen taloustiede

Hinnat nousevat, kun tarjonta laskee ja kysyntä nousee.

Suuri osa siitä, että nämä ylellisyystuotteet ovat niin arvokkaita, johtuu vanhasta hyvästä tarjonnan ja kysynnän dynamiikasta.

Vaikka tiettyjen tavaroiden kysyntä voi joskus nousta harvinaisella mallilla, joka tekisi siitä keräilyesineen, tietyt kausiluonteiset mallit, jotka putoavat tuotannosta, voivat menettää arvon, koska niiden näkyvyys ostajien keskuudessa vähenee ja niiden kysyntä heikkenee. Kääntöpuolella ostamisen arvoiset ovat yleensä katkottuja tuotteita, jotka ovat jatkuvassa tuotannossa. Hintojen vaihtelun minimoimiseksi tavaroita vapautetaan rajoitetusti, jotta tarjonta pysyy alhaisena ja samalla varmistetaan kysyntä pitämällä tavaroita ostajien näköpiirissä.

2. Markkina-ajatus

Internetin nykypäivänä mikä tahansa tuotteiden ympärille luotu hype kääntyy kysyntään. Tämä on samansuuntainen markkinoiden suhtautumisen kanssa, toisin sanoen sijoittajien kokonaisvaltaiseen suhtautumiseen rahoitusmarkkinoihin, ja siihen viitataan joskus yleisöpsykologiana. Esimerkiksi, kun tietyn pussin suosio ja myynti nousevat, ”IT-pussin” hypeä käytetään vahvistamaan sen tila.

Kourallinen suunnittelijataloja tunnetaan näiden toivottujen pussien luojana sen sijaan, että nauttii yhden tai kahden tietyn mallin maineesta. Vaikka rahoituksessa menneisyys ei välttämättä tarkoita tulevaa suorituskykyä, ostamalla jotain sellaiselta etikettiltä, ​​jolla on aiemmin ollut IT-laukkujen hankkimista, lisätään mahdollisuuksia ostaa ostoksia, joilla on sijoitusarvoa.

3. Perusanalyysi

Rahastonhoitajat tunnustavat, että markkinat voivat olla irrationaalisia tietyn ajanjakson ajan, ja kääntyvät sijoitusten arvioinnin taustalla oleviin periaatteisiin selvyyden vuoksi perusteellisella analyysillä.

Samoin kuin rahastonhoitajat mittaavat osakekannan todellisen arvon perustavanlaatuisella analyysillä, muodin harrastajat etsivät ominaisuuksia, kuten korkealaatuinen käsityö, ikoninen muotoilu ja väri jne., Jotka tekevät klassisesta ilmeestä ja käytön monipuolisuudesta.

Päinvastoin, esineen suunnitteluvirhe todennäköisesti vaikuttaisi negatiivisesti jälleenmyyntiarvoon.

4. Tekninen analyysi

Toinen merkittävä ajattelukunta markkinoita lähestyessä on tekninen analyysi, jossa analysoidaan historiallisia markkinatietoja, kuten hinta ja määrä.

Suunnittelijatuotteiden ostamisen yhteydessä 'teknistä analyysiä' voidaan selvittää aiemmista määräraporteista. Kun näitä tilastoja ei ole saatavana, pääsy foorumeille, sosiaalisen median alustoille, blogeille ja jopa lehdille voi mitata tuotteen kiinnostuksen tasoa. Tästä syystä tuotteen mainintojen lukumäärä Facebookissa ja Instagramissa viittaa ylellisyystuotteen kysynnän tasoon.

5. Marginaalit

Minkä tahansa tuotteen toivottavuus ja kysyntä voidaan määrittää suunnittelijamyynnin vähittäishinnan ja jälleenmyyntimarkkinahinnan välisistä marginaaleista. Suunnittelijaharrastajat ovat yleensä taipuvaisempia sijoittamaan rahansa tuotteeseen, joka voidaan jälleenmyydä korkealla hinnalla jälkimarkkinoilla. Mitä suurempi on suunnittelijatuotteen toivottavuus ja kestävä kysyntä, sitä korkeampi jälleenmyyntihinta.

Lisäksi ei ole harvinaista löytää verkkokauppiaita, joissa luetellaan korkeatasoiset suunnittelijakäsilaukut vähittäiskaupan yläpuolella tai erittäin suosittuja, jotka hakevat huutokaupoista tähtitieteellisiä hintoja.

Kaikki kaikessa

Sijoittaminen emotionaalista arvoa omaavaan tuotteeseen ei aina tarkoita taloudellista tuottoa. Vaikka suunnittelijatavaroiden tarkkaavainen vaihtoehto vaihtoehtoisina sijoituksina on kätevä, voitot luksusasiakkaiden harkinnanvaraisilla aloilla sanelevat silti näkymätön käsi, jota synnyttää ihmisen halu asemaan, kauneuteen ja yksinoikeuteen.

Huomautuksia:

Vuodesta 2014 vuoteen 2018 Chanelin Medium Classic Flap -laukun arvo nousi absoluuttisesti yli 250% Rare Handbag -indeksin mukaan. S&P 500 nousi sillä välin 205%. Baghunterin tekemä ja Business Insiderin kanssa tammikuussa 2016 julkaistu erillinen tutkimus paljasti, että Hermès Birkin -laukkujen arvo kasvoi 500% viimeisen 35 vuoden aikana vuoteen 2017 saakka, mikä on 14,2% vuodessa.Vertailun vuoksi S&P 500: n vuotuinen kasvu oli 11,5% verrattuna samalle ajanjaksolle.

Kaikki S&P 500 -tilastot on otettu Bloombergiltä 30. kesäkuuta 2019.

Tietoa henkilöstä Stella Lee

Stella Lee on entinen TV-reportterista kääntynyt sijoituskirjailija. Artikkeli laadittiin ensin UOBAM Investille, joka on UOB Asset Managementin digitaalinen yritysneuvontapalvelu.